Os títulos do governo dos EUA sofreram uma forte queda após um breve alívio na quinta-feira (20), elevando novamente os rendimentos e mantendo as ações sob pressão, enquanto os investidores questionavam se as medidas de apoio do Tesouro dos EUA proporcionariam um alívio duradouro.
Os rendimentos dos títulos do governo americano com vencimento em 30 anos subiram 2,74 pontos-base, para 5,2214%, após caírem para 5,1765% mais cedo, um dia depois do anúncio do Tesouro de recomprar mais títulos de longo prazo.
Os rendimentos se movem inversamente aos preços.
As movimentações estavam sendo acompanhadas de perto para avaliar a confiança dos mercados na capacidade do Tesouro dos EUA de conter uma onda de choque que reverberou por diversas classes de ativos.
O índice MSCI de ações globais caiu por quatro sessões consecutivas, sua maior sequência de perdas desde março, antes de registrar um ganho de 0,30% na quinta-feira.
“O anúncio da recompra de títulos é mais um paliativo do que uma solução definitiva. Mas serve como um lembrete de que o Departamento do Tesouro está atento e fará tudo o que estiver ao seu alcance para evitar que os rendimentos subam demais muito rapidamente”, disse Lawrence Gillum, estrategista-chefe de renda fixa da LPL Financial.
O rendimento do título de referência de 10 anos subiu 2,33 pontos base, para 4,6763%, após uma queda de 5 pontos base na quarta-feira. Os rendimentos dos títulos do governo na Alemanha e no Japão, no entanto, recuaram.
O sentimento negativo pesa sobre as ações.
O índice pan-europeu STOXX 600 caiu 0,17%, enquanto os futuros do S&P 500 permaneceram estáveis. Taxas de juros mais altas dos títulos normalmente pressionam as ações.
Os preços elevados do petróleo também afetaram negativamente o mercado. Os contratos futuros do petróleo Brent subiram 2,54%, para US$ 93,95 o barril , já que a situação no Estreito de Ormuz mostrou poucos sinais de melhora.
“Você está chegando a um ponto em que os estoques podem se tornar um problema”, disse Tom Samuelson, diretor de investimentos da Vineyard Global Advisors.
Os estoques de combustíveis destilados nos EUA, incluindo diesel e óleo para aquecimento, caíram por três semanas consecutivas . Mesmo assim, os estoques de petróleo bruto e gasolina aumentaram na semana passada.
Os contratos futuros que acompanham o índice Nasdaq 10, com forte presença de empresas de tecnologia , subiram 0,11%, impulsionados em parte pelo otimismo em relação à inteligência artificial.
“É uma economia burra para as empresas de tecnologia se preocuparem com a posição da curva de juros. A história fundamental da IA segue em frente, independentemente disso”, disse Marta Norton, estrategista-chefe de investimentos da Empower, provedora de serviços de aposentadoria e gestão de patrimônio.
As empresas de tecnologia não podem se dar ao luxo de interromper seus gastos com IA, dado o potencial impacto negativo em seus negócios caso fiquem para trás, uma dinâmica que pode limitar o impacto da turbulência do mercado de títulos sobre as ações de IA, acrescentou ela.
Nos mercados cambiais, o euro subiu 0,16%, para US$ 1,1695, atingindo sua maior cotação desde maio. O iene desvalorizou-se 0,21%, para 158,50.
O índice do dólar, que mede o valor da moeda americana em relação a seis outras moedas importantes, caiu 0,14%, para 98,70.
A ata da última reunião de política monetária do Federal Reserve, divulgada na quarta-feira, mostrou que a preocupação com a inflação aumentou, com “vários” membros do comitê parecendo dispostos a elevar as taxas de juros e “muitos” afirmando que um aumento nos custos de empréstimo seria necessário caso a inflação não caia para a meta de 2% do banco central.